還有這樣的神操作？跟蹤的指數(shù)大漲16%，指數(shù)基金卻虧了
理財不二牛
2019年開年來，A股市場一片紅紅火火，各大指數(shù)也是相繼出現(xiàn)了明顯的上漲，截至2月19日，上證指數(shù)漲幅10.5%，創(chuàng)業(yè)板指數(shù)漲幅12.44%。
但理財不二牛卻發(fā)現(xiàn)，有一只跟蹤中創(chuàng)100的指數(shù)型基金——華潤元大中創(chuàng)100，在中創(chuàng)100指數(shù)漲幅超過16%的情況下，今年以來的收益竟然為負，這究竟是怎樣的操作方式？
指數(shù)上漲 收益卻是負數(shù)
今年以來，眾多投資者喜笑顏開，A股市場在經(jīng)過了長期的低迷之后，終于迎來了連續(xù)的上漲行情，而在基金方面，跟蹤指數(shù)的絕大多數(shù)產(chǎn)品也都一路上揚。
按道理說，今年只要買了指數(shù)型基金，按照A股市場目前的漲幅，要想虧損那都是很難的事情，但其實如果你買到的是這只基金，那么可能又是另外一回事。
牛妹注意到，截至2月18日，華潤元大中創(chuàng)100今年來的收益為-0.82%，睜大眼睛反復(fù)確認多次后發(fā)現(xiàn)它真的就是虧損了，作為一只指數(shù)型基金，其業(yè)績比較基準為：“中創(chuàng)100指數(shù)收益率?95%+銀行活期存款收益率（稅后）?5%。”
而根據(jù)招募說明書的信息顯示，該基金為指數(shù)基金，采用完全復(fù)制法跟蹤標的指數(shù)表現(xiàn)，具有與標的指數(shù)以及標的指數(shù)所代表的公司相似的風險收益特征。
值得一提的是，中創(chuàng)100指數(shù)是選取中小板和創(chuàng)業(yè)板中代表性較強、流動性較好的100家公司組成樣本股。換句話說，中創(chuàng)100指數(shù)其實是融合了中小板和創(chuàng)業(yè)板的公司編制的指數(shù)。
從今年以來的指數(shù)表現(xiàn)來看，中小板指數(shù)漲幅為17.68%，創(chuàng)業(yè)板指數(shù)漲幅為12.44%，而中創(chuàng)100指數(shù)今年以來的漲幅介于兩者之間，達到了16.8%。如果完全跟蹤這個指數(shù)的話，基金的收益今年大概率還要好于創(chuàng)業(yè)板指數(shù)。
但有意思的是，在所跟蹤的指數(shù)漲幅超過16%的情況下，華潤元大中創(chuàng)100今年以來的收益竟然為-0.82%（截至2月18日）。這樣的業(yè)績表現(xiàn)，如果你買了這只基金，相當于今年以來A股的漲幅與你無關(guān)。
底部轉(zhuǎn)型 然后踏空
那么，究竟是發(fā)生了什么事情，讓這只基金的收益與業(yè)績比較基準有如此大的差異？
牛妹發(fā)現(xiàn)，華潤元大基金此前旗下有兩只跟蹤中創(chuàng)100相關(guān)的基金，一只是華潤元大中創(chuàng)100ETF，已清盤；另一只是華潤元大中創(chuàng)100聯(lián)接基金，在華潤元大中創(chuàng)100ETF清盤之后，華潤元大中創(chuàng)100聯(lián)接基金由投資于目標ETF的聯(lián)接基金變更為直接投資該標指數(shù)的指數(shù)基金。
也就是由“華潤元大中創(chuàng)100聯(lián)接基金”轉(zhuǎn)型為“華潤元大中創(chuàng)100指數(shù)型證券投資基金”，即現(xiàn)在這只華潤元大中創(chuàng)100，修訂后的基金合同自2019年1月3日起生效。轉(zhuǎn)型之后，該基金于今年1月4日開放辦理基金份額的申購、贖回、轉(zhuǎn)換、定期定額投資業(yè)務(wù)。
如果按照這個時間點來看，1月4日正好是這輪行情上漲的底部，中創(chuàng)100指數(shù)也是在1月4日這一天創(chuàng)出階段性低點之后開啟一路上揚，因此如果該基金轉(zhuǎn)型后立馬跟上，其實完全是可以“吃”到這波行情。
顯然從目前的表現(xiàn)來看，該基金完全沒有跟上指數(shù)的漲幅，對于其中的原因，牛妹撥打了華潤元大基金客服電話，客服人員表示：“該基金轉(zhuǎn)型后有1-3個月的建倉期，目前正處于建倉階段。”
而如今已經(jīng)過去了一個多月，今年的收益竟然還是負數(shù)，對于一只截至去年年底，總份額僅有533.6萬份，凈資產(chǎn)不到400萬元的指數(shù)型基金來說，建倉跟上指數(shù)需要多長時間？這樣的操作應(yīng)該給投資者一個解釋。
《電鰻快報》
手機版
相關(guān)新聞